每經(jīng)記者｜黃小聰    每經(jīng)編輯｜趙云    

今年以來(lái)，有色行業(yè)表現(xiàn)較好，中證有色指數(shù)階段性漲幅超過(guò)10%。

而在ETF方面，也有不少產(chǎn)品布局了這一主題。本期我們來(lái)重點(diǎn)了解下，與有色主題相關(guān)的ETF及產(chǎn)品背后指數(shù)。

1、12只有色主題ETF

Wind數(shù)據(jù)顯示，截至目前，產(chǎn)品名稱中帶有“有色”的ETF共12只，其中一只為商品類基金，主要跟蹤的是上海期貨交易所有色金屬期貨價(jià)格指數(shù)。

其余11只基金中，有4只產(chǎn)品的規(guī)模超過(guò)了2億元，這4只基金主要跟蹤的是中證申萬(wàn)有色金屬指數(shù)、中證細(xì)分有色金屬產(chǎn)業(yè)主題指數(shù)、中證工業(yè)有色金屬主題指數(shù)和中證有色金屬指數(shù)。

2、選取標(biāo)準(zhǔn)不同

具體從這4個(gè)指數(shù)來(lái)看，中證申萬(wàn)有色金屬指數(shù)是從滬深市場(chǎng)申萬(wàn)有色金屬及非金屬材料行業(yè)中選取50只上市公司證券作為指數(shù)樣本，平均流通市值約265億元。

中證細(xì)分有色金屬產(chǎn)業(yè)主題指數(shù)是中證細(xì)分產(chǎn)業(yè)主題指數(shù)系列的其中之一，它是從相關(guān)細(xì)分產(chǎn)業(yè)中選取規(guī)模較大、流動(dòng)性較好的上市公司證券作為指數(shù)樣本。平均流通市值約為256億元。

中證工業(yè)有色金屬主題指數(shù)是選取市值較大的30只工業(yè)有色金屬主題相關(guān)上市公司證券作為指數(shù)樣本，以反映工業(yè)有色金屬主題上市公司證券的整體表現(xiàn)，平均流通市值約247億元。

中證有色金屬指數(shù)是選取涉及有色金屬采選、有色金屬冶煉與加工業(yè)務(wù)的上市公司作為樣本，平均流通市值約為224億元。

3、前十大權(quán)重股占比不同

再?gòu)那笆髾?quán)重股來(lái)看，中證申萬(wàn)有色金屬指數(shù)前十大權(quán)重的累計(jì)占比為47.51%，其中占比超過(guò)8%的僅有紫金礦業(yè)。

中證細(xì)分有色金屬產(chǎn)業(yè)主題指數(shù)前十大權(quán)重的累計(jì)占比為52.65%，其中紫金礦業(yè)的權(quán)重占比超過(guò)18%。

中證工業(yè)有色金屬主題指數(shù)前十大權(quán)重的累計(jì)占比為56.16%，其中洛陽(yáng)鉬業(yè)的占比超過(guò)8%。

中證有色金屬指數(shù)前十大權(quán)重的累計(jì)占比為46.86%，其中紫金礦業(yè)的權(quán)重占比達(dá)12.68%。

整體來(lái)看，4個(gè)指數(shù)前十大權(quán)重的占比集中在45%-60%之間，不算很高，但是紫金礦業(yè)在其中多個(gè)指數(shù)的權(quán)重占比都比較高。

4、過(guò)往收益表現(xiàn)不同

再看這4個(gè)指數(shù)過(guò)往的表現(xiàn)，今年以來(lái)中證細(xì)分有色金屬產(chǎn)業(yè)主題指數(shù)表現(xiàn)最好，收益超10%。

如果從近三年的表現(xiàn)來(lái)看，中證細(xì)分有色金屬產(chǎn)業(yè)主題指數(shù)和中證有色金屬指數(shù)都實(shí)現(xiàn)了正收益。

如果再拉長(zhǎng)到五年的維度，4個(gè)指數(shù)都實(shí)現(xiàn)了正收益，中證細(xì)分有色金屬產(chǎn)業(yè)主題指數(shù)和中證有色金屬指數(shù)表現(xiàn)更好。

5、估值均處于歷史較低分位

最后從估值水平來(lái)看，4個(gè)指數(shù)目前的估值水平都處于歷史較低分位，即使經(jīng)過(guò)了近期的反彈，也仍在歷史25%分位以下。