每經(jīng)記者｜張祎    每經(jīng)編輯｜王可然    

近日，港交所披露了瀘州市商業(yè)銀行股份有限公司（以下簡稱瀘州商業(yè)銀行）招股書。因為此份招股書為申請版本，所以當中并沒有公布股票的發(fā)行數(shù)量及發(fā)行價格。招股書顯示，中信里昂證券是瀘州商業(yè)銀行本次赴港上市的獨家保薦人。

招股書披露，瀘州商業(yè)銀行是四川省瀘州市第一大商業(yè)銀行，第一大股東為瀘州老窖集團。《每日經(jīng)濟新聞》記者注意到，瀘州老窖集團直接持有瀘州商業(yè)銀行約19.88%股權，并通過上市公司瀘州老窖（000568，SZ）間接持有該行約2.21%股權。同時，數(shù)據(jù)顯示，上半年，該行實現(xiàn)歸屬于公司股東凈利潤3.77億元，同比增長30.65%。

近三年資產(chǎn)規(guī)模復合增長率達49.4%

招股書披露，截至2018年6月末，該行營業(yè)網(wǎng)點覆蓋瀘州三區(qū)四縣，并在成都市開設有異地分行，共擁有7256名公司銀行客戶及64.80萬名零售銀行客戶，資產(chǎn)總額為745.55億元。

2015年底，該行資產(chǎn)規(guī)模為317.64億元，2017年底則增至708.79億元，年復合增長率達49.4%。截至2018年6月底，該行客戶存款總額為447.42億元；客戶貸款總額為242.96億元，客戶貸款組合中77.2%為公司貸款、22.1%為個人貸款、0.7%為票據(jù)貼現(xiàn)。

從歸屬公司股東凈利潤來看，瀘州商業(yè)銀行2015年全年實現(xiàn)4.52億元，2017年全年實現(xiàn)6.19億元，年復合增長率為17.1%。2018年上半年，該行實現(xiàn)歸屬于公司股東凈利潤3.77億元，同比增長30.65%。

瀘州商業(yè)銀行在招股書中表示，本行在實現(xiàn)規(guī)模快速增長的同時，依然保持突出的盈利能力和運營效率。2017年度平均資產(chǎn)回報率及平均權益回報率分別為1.00%和14.83%，分別高于全國商業(yè)銀行同期平均水平0.08個百分點及2.27個百分點。2018年上半年進一步增長至1.04%和16.94%。

6月末資本充足率較年初有所下滑

從資產(chǎn)質(zhì)量看，瀘州商業(yè)銀行的不良貸款率持續(xù)多年保持在了1%以下。招股書顯示，截至2015年、2016年及2017年底，該行的客戶貸款分別為99.78億元、145.34億元、194.01億元，不良貸款分別為0.298億元、0.771億元、1.93億元，不良貸款率分別為0.3%、0.53%、0.99%。同期撥備覆蓋率分別為920.63%、486.63%、294.49%。

招股書披露，截至2018年6月底，瀘州商業(yè)銀行不良貸款率為0.91%，較年初下降0.08個百分點；撥備覆蓋率為275.54%，較年初下降18.95個百分點；核心一級資本充足率、一級資本充足率、資本充足率分別為9.35%、9.35%、12.19%，較年初均有所下滑。

值得一提的是，2017年2月，瀘州商業(yè)銀行曾成功發(fā)行了總額10億元的二級資本債，用于補充二級資本，提升資本充足率。大公國際在評級報告中指出，瀘州商業(yè)銀行各項業(yè)務規(guī)模繼續(xù)擴大，營業(yè)收入繼續(xù)增長，盈利能力穩(wěn)步增強。但公司資本充足水平整體下降，未來面臨一定資本補充壓力。

記者注意到，瀘州商業(yè)銀行在招股書中披露的發(fā)展戰(zhàn)略中表示，計劃探索包括優(yōu)先股、資本補充債券在內(nèi)的創(chuàng)新資本補充手段，提高自身資本充足水平及風險抵御能力。