每經(jīng)記者｜王硯丹    每經(jīng)編輯｜吳永久    

6月3日晚間，西部證券發(fā)布公告稱，公司收到證監(jiān)會陜西監(jiān)管局《限制業(yè)務(wù)活動、責令限期改正并處分有關(guān)責任人員事先告知書》，將從2018年6月25日至2018年12月25日期間，暫停公司股票質(zhì)押式回購交易業(yè)務(wù)。

股票質(zhì)押回購業(yè)務(wù)遭暫停6個月

公告顯示，陜西證監(jiān)局經(jīng)過調(diào)查后，發(fā)現(xiàn)西部證券存在六大違規(guī)行為：

一是股票質(zhì)押式回購交易業(yè)務(wù)部分風控指標設(shè)置不審慎、業(yè)務(wù)決策標準執(zhí)行不嚴格、盡職調(diào)查不充分、交易跟蹤管理不完善，業(yè)務(wù)發(fā)生較大風險；

二是固定收益部未嚴格執(zhí)行隔離墻制度，債券承銷、債券自營、投資顧問業(yè)務(wù)間存在人員混合操作、相互交易情況；

三是自營業(yè)務(wù)較長時間內(nèi)未能實現(xiàn)集中統(tǒng)一管理，投資決策、交易審批內(nèi)部控制機制未能有效執(zhí)行；

四是作為“16川菜”、“16建東”、“15津港”等多只公司債券的承銷商、受托管理人，盡職調(diào)查不充分、底稿不完備、募集說明書披露信息不準確，受托管理工作未能勤勉盡責，存在未簽署募集資金專戶三方監(jiān)管協(xié)議、未能發(fā)現(xiàn)或披露發(fā)行人未按約定用途使用募集資金、募集資金與日常經(jīng)營性資金往來混同等問題；

五是多筆大額自有資金的用途和審批程序不符合財務(wù)管理制度規(guī)定；

六是首席風險官擔任與職責相沖突的其他職務(wù)，風險管理信息技術(shù)系統(tǒng)未完全覆蓋各類業(yè)務(wù)。

陜西證監(jiān)局指出，西部證券內(nèi)部控制不完善、風控體系存在重大缺陷。擬作出如下監(jiān)督管理措施決定：

一、在2018年6月25日至2018年12月25日期間，暫停公司股票質(zhì)押式回購交易業(yè)務(wù)；

二、責令公司改正并處分有關(guān)責任人員。公司應(yīng)當在收到監(jiān)管措施決定書之日起10個工作日內(nèi)，作出處分決定，并在作出決定之日起3個工作日內(nèi)向陜西證監(jiān)局書面報告；在收到監(jiān)管措施決定書之日起3個月內(nèi)完成整改，并向陜西證監(jiān)局書面報告整改情況。

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雖然西部證券表示，公司將按照監(jiān)管要求積極整改，促進公司各項業(yè)務(wù)合規(guī)開展。目前，公司經(jīng)營情況正常。但是，西部證券質(zhì)押式回購業(yè)務(wù)早已暴露出風險。

今年2月27日收盤后，西部證券發(fā)布公告稱，將計提質(zhì)押股票“樂視網(wǎng)”融出資金資產(chǎn)減值準備4.39億，且賈躍亭、賈躍民等4人股票質(zhì)押違約，西部證券已就此向法院提起訴訟，涉及金額近10.19億元（其中向賈躍亭融出本金4.735億元、向賈躍民融出本金2.96億元、向劉弘融出本金2.4億元、向楊麗杰融出本金900萬元。）

這造成2017年度西部證券業(yè)績下降達到33.11%，降幅高于行業(yè)平均。今年一季度，西部證券業(yè)績亦表現(xiàn)不佳，僅實現(xiàn)每股收益0.05元。

3月5日，由于樂視網(wǎng)股票質(zhì)押違約，聯(lián)合信用評級有限公司決定將西部證券主體長期信用等級以及“15西部01”、“15西部02”債券信用評級列入信用評級觀察名單。

盡管對于西部證券這樣一個凈資本達到156億元（2017年年底數(shù)據(jù)）的券商來說，樂視事件不至于造成經(jīng)營基本面的大動蕩，但從陜西證監(jiān)局的處罰來看，此事依然余波未了，且將對公司業(yè)務(wù)開展產(chǎn)生短期較大不利影響。

值得一提的是，2017年，西部證券在2017年證券公司分類結(jié)果中，評級由A降至BBB級。而今年7月，新一年分類評級即將公布。如果評級繼續(xù)下調(diào)，那么對于西部證券投資者保護基金繳納、新業(yè)務(wù)開展等均會更為不利。